«Ростелеком» разослал письма

Ростелеком«направил в ФАС ходатайство о покупке 25% плюс 1 акции «Связьинвеста», рассказал представитель ведомства Сергей Носкович и подтвердил менеджер «Ростелекома». Это первый шаг оператора по подготовке к сделке с «Комстар-ОТС» (подконтрольной АФК «Система»). Еще в октябре 2009 г. премьер Владимир Путин принципиально одобрил обмен активами между АФК и государством, предусматривающий, что блокпакет «Связьинвеста» перейдет от «Комстар-ОТС» к Внешэкономбанку (ВЭБ). Но сделка затянулась, и, чтобы ускорить ее, в марте 2010 г. гендиректор «Связьинвеста» Евгений Юрченко предложил Минкомсвязи заменить покупателя на «Ростелеком». Предложение было поддержано.

В конце 2009 г. Ernst & Young оценила блокпакет «Связьинвеста» в 26 млрд руб. У «Ростелекома» на 31 марта 2010 г. имелось 21,5 млрд руб. Чтобы профинансировать сделку, он планировал выпустить облигации на 30 млрд руб. Срок размещения составит не менее пяти лет, а доходность — не более 7% годовых, говорил «Ведомостям» Юрченко. Но сделка между «Комстаром» и «Ростелекомом» должна состояться до конца июня (иначе блокпакет придется оценивать заново), и разместить облигации «Ростелеком» может не успеть. Один из вариантов — привлечение кредита, который затем может быть рефинансирован с помощью облигационного займа, говорит представитель «Ростелекома». По его словам, оператор уже обратился к банкам с предложением предоставить 26 млрд руб. Предложение получил, например, Альфа-банк и обязательно поучаствует в конкурсе, говорит его директор по развитию крупного корпоративного бизнеса Алексей Зотов.

Для компаний, которым срочно нужны средства, это стандартная практика, говорит аналитик Банка Москвы Леонид Игнатьев: на несколько месяцев привлекается бридж-кредит, как правило — у организатора облигационного займа. Он не советует «Ростелекому» спешить с размещением облигаций: из-за нестабильности в зоне евро рынки заняли выжидательную позицию.

Игорь Цуканов
Тимофей Дзядко

Источник: Ведомости